بررسی ۵ آلت کوین که در ناحیه مهم قرار دارند

هفته اخیر، پر بود از روزهای سبز برای بیت‌کوین و آلت‌کوین‌ها. یونی‌سواپ در ۱۴ آگوست کف قیمتی خود را ثبت کرد و حجم معاملات سولانا در ۱۹ آگوست جهش داشت. سپس در ۲۲ آگوست، زی‌کش، مونرو و هایپرلیکوئید تقریبا هم‌زمان شکست‌های صعودی مهمی را ثبت کردند.

طبق تحلیل بی‌این‌کریپتو، پنج آلت کوین در میانه آگوست موفق شدند مقاومت‌های مهمی را پشت سر بگذارند و چهار مورد از آن‌ها اکنون با رویدادهای مشخصی در ماه سپتامبر روبه‌رو هستند؛ رویدادهایی که می‌توانند باعث ادامه روند صعودی شوند یا به آن پایان دهند.

خلاصه تحلیل

• پنج آلت کوین Zcash، Monero، Hyperliquid، Uniswap و Solana در نیمه دوم آگوست شکست‌های تکنیکال مهمی ثبت کردند.
• چهار مورد از این پنج ارز در سپتامبر رویدادهای زمان‌بندی‌شده‌ای دارند که می‌تواند مسیر قیمت را تغییر دهد.
• Zcash در آستانه تصمیم‌گیری درباره ارتقای NU7 قرار دارد و سطح ۹۰۳ دلار مقاومت کلیدی آن محسوب می‌شود.
• Monero برخلاف سایر گزینه‌ها، محرک تقویمی مشخصی در سپتامبر ندارد و حرکت آن بیشتر تحت تاثیر بازار مشتقه است.
• Hyperliquid در ۲۹ سپتامبر با آزادسازی حدود ۱.۲ میلیارد دلار توکن مواجه می‌شود که می‌تواند فشار فروش ایجاد کند.
• Uniswap علاوه بر رشد نرخ توکن‌سوزی، در انتظار نتیجه رای‌گیری مرتبط با قانون CLARITY در سنای آمریکا است.
• Solana از نظر نموداری شرایط بهتری پیدا کرده، اما کاهش کارمزدهای شبکه با روند صعودی قیمت همخوانی ندارد.

زی‌کش (ZEC) سه روز پیش از راه‌اندازی ETF شکست صعودی داشت

Grayscale در ۲۵ آگوست نخستین محصول اسپات Zcash در آمریکا را با نماد ZCSH در بورس NYSE Arca فهرست کرد. آغاز معاملات این محصول نسبتا آرام بود و حجم معاملات روز نخست به حدود ۱۴.۸ میلیون دلار رسید. نکته قابل توجه این است که شکست صعودی ZEC سه روز پیش از این عرضه اتفاق افتاده بود.

ZEC در ۲۲ آگوست از سقف چرخه نوامبر ۲۰۲۵ در محدوده ۷۵۰ دلار عبور کرد. سپس قیمت تا ۸۸۸ دلار افزایش یافت و درست پایین‌تر از سطح گسترش فیبوناچی ۱.۲۷۲ در ۹۰۳ دلار متوقف شد. سطح بعدی این ساختار در ۱۰۹۹ دلار قرار دارد.

این عدد بالاترین سطح ZEC در هشت سال اخیر است، اما رکورد تاریخی محسوب نمی‌شود؛ زیرا زی‌کش در اکتبر ۲۰۱۶ تا بیش از ۳۱۹۰ دلار هم صعود کرده بود.

در همین حال، رای‌گیری دارندگان کوین درباره ارتقای NU7 در ۱۴ سپتامبر به پایان می‌رسد. یکی از سوال‌های مهم این رای‌گیری درباره جایگزینی مدل هاوینگ با یک منحنی انتشار تدریجی و هموار است.

اگر قیمت در محدوده ۹۰۳ دلار با فشار فروش مواجه شود، احتمال بازگشت به سطح شکست ۷۵۰ دلار وجود دارد؛ سطحی که در ۲۵ آگوست نقش حمایتی خود را حفظ کرد.

مونرو (XMR) به رکورد بالای ۸۰۰ دلار نزدیک می‌شود

THORChain در ۲۵ آگوست امکان سواپ بومی Monero را فعال کرد. به این ترتیب کاربران می‌توانند بدون استفاده از نسخه‌های رپ‌شده، XMR را مستقیما با بیت کوین و استیبل کوین‌ها معامله کنند.

این قابلیت تا حدی می‌تواند محدودیت‌های ناشی از حذف مونرو از برخی صرافی‌ها در طول سال ۲۰۲۵ را کاهش دهد. با این حال، XMR در ماه سپتامبر رویداد زمان‌بندی‌شده مشخصی ندارد.

قیمت مونرو در ۲۲ آگوست از سقف ماه مه عبور کرد و طی هفت روز ۲۶.۵ درصد رشد داشت. XMR اکنون در حال آزمایش سطح اصلاحی فیبوناچی ۰.۵ در ۵۳۸ دلار است.

بالاتر از این سطح، محدوده طلایی فیبوناچی ۰.۶۱۸ در ۶۰۰ دلار قرار دارد و پس از آن، رکورد تاریخی ۷۹۹.۸۹ دلار که در ۱۴ ژانویه ثبت شده، هدف بعدی محسوب می‌شود.

برخلاف زی‌کش، حرکت اخیر مونرو بیشتر تحت تاثیر بازار مشتقه به نظر می‌رسد. میزان قراردادهای باز یا Open Interest طی دو هفته تقریبا دو برابر شده و به حدود ۲۷۸ میلیون دلار رسیده است. همچنین حجم معاملات آتی بسیار بالاتر از بازار اسپات است.

چنین حرکت سریعی که به کمک موقعیت‌های اهرمی شکل می‌گیرد، می‌تواند با همان سرعت هم معکوس شود. پیش‌تر نیز در بررسی موقعیت‌گیری نهنگ‌ها در ارزهای حریم خصوصی، الگوی مشابهی دیده شده بود.

حمایت کوتاه‌مدت XMR در محدوده ۴۷۶.۵۳ دلار قرار دارد.

هایپرلیکوئید (HYPE) در ۲۹ سپتامبر با آزادسازی ۱.۲ میلیارد دلاری روبه‌رو می‌شود

Hyperliquid حدود ۹۹ درصد کارمزدهای دفتر سفارش خود را به بازخرید توکن اختصاص می‌دهد. ارزش این بازخریدها در حال حاضر بین ۵۸ تا ۸۰ میلیون دلار در ماه برآورد می‌شود.

با این حال، در ۲۹ سپتامبر حدود ۱۴.۲ میلیون توکن HYPE آزاد خواهد شد که ارزش آن نزدیک به ۱.۲ میلیارد دلار است. حدود ۴۷ درصد از این توکن‌ها به افراد داخلی پروژه اختصاص دارد.

HYPE در ۲۲ آگوست از رکورد قبلی خود در ۷۷ دلار عبور کرد و پنج روز بعد به ۸۶.۷۱ دلار رسید. نخستین هدف قیمتی در سطح گسترش فیبوناچی ۱.۲۷۲ و محدوده ۹۲.۳۷ دلار قرار دارد و هدف بعدی ۱۱۱.۹۳ دلار است.

آزادسازی‌های ماهانه قبلی تاثیر متفاوتی بر قیمت داشته‌اند. قیمت HYPE در ماه مه پس از آزادسازی ۱۴.۱ درصد افت کرد، در ژوئن حدود ۱ درصد رشد داشت و در جولای ۷ درصد کاهش یافت.

اگر همین دامنه تغییرات را از قیمت ۸۱.۷۸ دلار در نظر بگیریم، محدوده احتمالی بین ۷۰ تا ۷۶ دلار خواهد بود؛ منطقه‌ای که نزدیک به سطح شکست ۷۷ دلار قرار دارد.

در صورت از دست رفتن این سطح، حمایت‌های بعدی در ۶۴.۹۱ دلار و سپس ۵۵.۴۱ دلار قرار دارند. سطح دوم جایی است که اصلاح فیبوناچی ۰.۶۱۸ با خط روند صعودی از ژانویه تلاقی دارد.

توکن‌سوزی یونی‌سواپ (UNI) در آگوست دو برابر شد و به رکورد رسید

Uniswap در اواخر جولای کارمزدهای پروتکل نسخه v4 و همچنین کارمزدهای Robinhood Chain را فعال کرد. آگوست نخستین ماه کاملی بود که هر دو سازوکار هم‌زمان فعال بودند و بودجه اختصاص‌یافته به توکن‌سوزی به رکورد ۸.۹ میلیون دلار رسید.

این رقم تقریبا دو برابر میانگین روندی است که از ژانویه ادامه داشت.

UNI در ۱۴ آگوست یک کف بالاتر تشکیل داد و سپس از سقف‌های ۳.۹۹ و ۴.۴۳ دلار عبور کرد. قیمت اکنون در حال آزمایش سطح اصلاحی فیبوناچی ۰.۶۱۸ در محدوده ۴.۹۴ دلار است.

در صورت ادامه روند صعودی، اهداف بعدی در ۵.۶۶ دلار و سپس سقف ژانویه در ۶.۵۷ دلار قرار دارند.

رای‌گیری مجلس سنای آمریکا برای پایان دادن به بحث‌های مقدماتی درباره قانون CLARITY در میانه سپتامبر برگزار می‌شود و برای تصویب به ۶۰ رای نیاز دارد. شکست این رای‌گیری می‌تواند روند صعودی UNI را متوقف کند.

در عین حال، داستان توکن‌سوزی یونی‌سواپ یک نکته مهم دارد. بودجه رشد سالانه ۲۰ میلیون UNI باعث می‌شود عرضه کلی توکن بیشتر به سمت وضعیت خنثی حرکت کند تا اینکه کاملا ضدتورمی شود.

نمودار سولانا (SOL) بهتر شده، اما کارمزدهای شبکه کاهش یافته‌اند

اعتبارسنج‌های Solana در ۲۸ آگوست پیشنهاد SIMD-0550 را تصویب کردند. این تغییر باعث می‌شود نرخ کاهش تورم سالانه شبکه از ۱۵ درصد به ۳۰ درصد افزایش پیدا کند.

در همان روز، دارایی‌های تحت مدیریت ETFهای سولانا در Bitwise از مرز یک میلیارد دلار عبور کرد.

علاوه بر این، Transaction V1 در ۹ سپتامبر فعال می‌شود و حداکثر اندازه تراکنش‌ها را بیش از سه برابر افزایش می‌دهد.

SOL از سطح اصلاحی فیبوناچی ۰.۳۸۲ در ۹۳.۹۸ دلار عبور کرده و اکنون در تلاش است سطح ۰.۵ فیبوناچی در ۱۰۴.۴۴ دلار را به حمایت تبدیل کند.

حجم معاملات از ۱۹ آگوست افزایش یافته و هدف بعدی قیمت در سطح اصلاحی فیبوناچی ۰.۶۱۸ و محدوده ۱۱۴.۸۹ دلار قرار دارد.

با این حال، وضعیت فاندامنتال شبکه با نمودار قیمت کاملا همسو نیست. کارمزدهای شبکه در مقایسه با فصل قبل ۴۴ درصد کاهش یافته و سهم سولانا از کل کارمزدهای شبکه‌های بلاکچینی جهان از ۲۶.۶ درصد به ۱۷.۳ درصد رسیده است.

این واگرایی باعث می‌شود محدوده ۱۰۴ دلار به یکی از مهم‌ترین سطوح قیمتی سولانا تبدیل شود.

در ادامه باید منتظر چه رویدادهایی باشیم؟

تقویم سپتامبر برای این پنج آلت کوین نسبتا فشرده است.

Transaction V1 سولانا در ۹ سپتامبر فعال می‌شود، رای‌گیری زی‌کش در ۱۴ سپتامبر پایان می‌یابد، رای‌گیری قانون CLARITY در میانه ماه برگزار می‌شود و آزادسازی بزرگ توکن‌های Hyperliquid نیز در ۲۹ سپتامبر انجام خواهد شد.

چهار مورد از این پنج آلت کوین در سپتامبر با یک رویداد مشخص و تاریخ‌دار روبه‌رو هستند. در عین حال، بسیاری از آن‌ها پس از یک دوره شکست صعودی هشت‌روزه، اکنون در سطوح نسبتا بالایی قرار گرفته‌اند.

مونرو تنها استثناست؛ زیرا محرک زمانی مشخصی ندارد و مسیر آن بیش از هر چیز به جریان نقدینگی، موقعیت‌های بازار مشتقه و رفتار معامله‌گران بستگی خواهد داشت.

جمع‌بندی

سپتامبر می‌تواند ماه تعیین‌کننده‌ای برای ZEC، XMR، HYPE، UNI و SOL باشد. این پنج آلت کوین در آگوست عملکرد قدرتمندی داشتند، اما ادامه روند صعودی آن‌ها به مجموعه‌ای از عوامل تکنیکال، رویدادهای شبکه، تصمیم‌های قانون‌گذاری و آزادسازی توکن‌ها بستگی دارد.

Zcash و Solana با رویدادهای فنی مهم روبه‌رو هستند، Uniswap به نتیجه یک رای‌گیری مهم در آمریکا چشم دوخته و Hyperliquid با ریسک آزادسازی بزرگ توکن مواجه است. در مقابل، Monero بیش از دیگر گزینه‌ها به جریان معاملات و بازار مشتقه وابسته خواهد بود.

سلب مسئولیت: اطلاعات این مطلب صرفاً با هدف اطلاع‌رسانی منتشر شده و به معنای توصیه برای خرید یا فروش دارایی‌ها نیست. بازارهای مالی با نوسان و ریسک همراه هستند و هرگونه تصمیم سرمایه‌گذاری باید بر اساس بررسی شخصی و مدیریت سرمایه انجام شود.